¿Qué es el Trading de Forex?
Descubra cómo funciona el trading de Forex, qué impulsa el mercado y cómo operar más de 70 pares de divisas con condiciones de trading líderes en la industria.
¿Qué es Forex (FX) y cómo funciona el Trading de Forex?
Operar en Forex implica comprar una divisa y vender otra simultáneamente. Mediante un análisis cuidadoso, los traders predicen la dirección potencial de los precios de las divisas e intentan aprovechar las fluctuaciones de precios. No existe una bolsa centralizada para el trading de Forex. Más bien, se lleva a cabo electrónicamente o en línea, entre redes de computadoras globales. El mercado Forex está abierto 24 horas al día, cinco días a la semana.
En el trading de Forex, las divisas se cotizan en pares como el EUR/USD. Comprar este par significa adquirir euros (EUR) mientras se venden dólares estadounidenses (USD). Por el contrario, vender el EUR/USD significa vender euros y comprar dólares estadounidenses.
Gracias a los avances tecnológicos, los traders pueden acceder al mercado de divisas a través de brokers en línea. Esto se realiza utilizando plataformas de trading de Forex como MetaTrader 4, MetaTrader 5, cTrader y TradingView. Lea más en ¿Cómo operar en Forex?
El trading en línea también ha facilitado el auge de los Contratos por Diferencia (CFDs), una forma de trading con apalancamiento. Estos son productos apalancados que permiten a los traders abrir una posición con una inversión inicial que es solo una fracción del valor de la operación completa.
¿Cómo funciona el mercado Forex?
Forex es el mercado over-the-counter (OTC) más popular. En Forex, las divisas se compran y venden a través de una red de bancos. Dado que no hay una bolsa, el trading de Forex está descentralizado y la operación puede llevarse a cabo las 24 horas del día. Hay cuatro sesiones principales de trading: Sídney, Londres, Nueva York y Tokio.
El tipo de mercado Forex más popular es el mercado spot de Forex. En Forex, las operaciones spot implican el intercambio electrónico de pares de divisas utilizando una plataforma de trading en línea. Otros tipos de mercado incluyen el mercado "forward" de Forex y el mercado de futuros de Forex.
Tenga en cuenta que los horarios en algunos países, como Australia, EE. UU. y el Reino Unido, cambian hacia/desde el horario de verano en octubre/noviembre y marzo/abril. Por lo tanto, debe planificar sus operaciones en consecuencia. La liquidez del mercado para los pares de divisas depende de las sesiones de trading de Forex. Por ejemplo, el par EUR/USD muestra mucho movimiento y liquidez durante la confluencia de las sesiones de Londres y Nueva York y el par AUD/USD muestra el movimiento máximo en las sesiones de Tokio y Londres. Una vez que sepa cuándo sería mejor para usted operar, el siguiente paso es aprender la jerga del trading. Así que, aquí hay algunos términos y conceptos que encontrará en el mercado.
Sesión de Sídney
15:00 - 00:00
(EST)
Sesión de Tokio
19:00 - 04:00
(EST)
Sesión de Londres
03:00 - 11:00
(EST)
Sesión de Nueva York
08:00 - 17:00
(EST)
¿Qué son la divisa base y la divisa de cotización en Forex?
Las divisas se denotan en códigos ISO de 3 letras. Ejemplos de cómo se denotan las principales divisas son USD (dólar estadounidense), AUD (dólar australiano), EUR (euro), JPY (yen japonés) y GBP (libra esterlina).
En el trading de divisas, las divisas se cotizan en pares. Cuando usted ve un par de divisas, la primera divisa (lado izquierdo) se llama divisa base y la segunda divisa (lado derecho) se llama divisa de cotización o divisa contraria. Por ejemplo, supongamos que el EUR/AUD se opera a 1,6163. Esto significa que para comprar 1 unidad de Euro, usted necesitará $1,6163 dólares australianos.
¿Qué mueve el mercado Forex?
El mercado de divisas (Forex) es el mercado financiero más grande y líquido del mundo. Comprender cómo funciona el mercado Forex y cuáles son las fuerzas detrás de las fluctuaciones del mercado Forex es esencial para todo trader, ya sea principiante o más experimentado.
Participantes del mercado
Bancos grandes
Como el mercado Forex está descentralizado, son los bancos más grandes del mundo los que pueden influir en los tipos de cambio de las divisas. Los principales bancos globales como Barclays, HSBC, Citi, JPMorgan y Deutsche Bank se encuentran entre los traders de Forex más grandes, influyendo en la fijación de precios de las divisas en el mercado interbancario.
Compañías internacionales
Las grandes corporaciones globales participan en el mercado de divisas con el propósito de convertir divisas y gestionar ingresos y gastos en el extranjero. Por ejemplo, si una compañía con sede en Australia vende productos en Estados Unidos (EE. UU.), tendrá que operar USD a AUD para repatriar sus ingresos.
Traders minoristas
Los traders minoristas son individuos que operan con su propio dinero para obtener una ganancia. Los traders acceden al mercado Forex a través de plataformas de trading ofrecidas por brokers. Aunque su participación en el volumen total es menor en comparación con las instituciones financieras, sí desempeñan un papel importante en la actividad diaria de Forex.
Factores económicos y macroeconómicos
Bancos centrales
Los bancos centrales como la Reserva Federal de EE. UU. (Fed), el Banco de Inglaterra (BoE), el Banco Central Europeo (BCE) y el Banco de Japón (BoJ) pueden influir en el mercado Forex utilizando herramientas como las tasas de interés, las decisiones de política monetaria y las intervenciones en el mercado. Los anuncios de los bancos centrales suelen impactar los tipos de cambio de divisas, especialmente si no están alineados con las expectativas del mercado.
Eventos geopolíticos
Los conflictos, las disputas comerciales, la inestabilidad política o las elecciones son eventos clave que pueden crear incertidumbre en el mercado y provocar movimientos bruscos de divisas. Esto es evidente por eventos históricos como el Brexit en el Reino Unido y muchas campañas de elecciones presidenciales en Estados Unidos.
Publicación de datos económicos
La publicación de datos económicos como el Producto Interno Bruto (PIB), el Índice de Precios al Consumidor (IPC) y las cifras de empleo pueden afectar las valoraciones de las divisas. Dichos informes de datos son examinados por economistas, ya que ofrecen información sobre el rendimiento económico general.
Pares de divisas mayores, menores y exóticos
No todos los pares de divisas se operan en grandes volúmenes. El dólar estadounidense, al ser la divisa de reserva mundial, es el que más se opera; aunque, con el paso de los años, su dominio ha disminuido un poco. Según la frecuencia con la que se operan, los pares de divisas se segregan en categorías mayores, menores y exóticas.
Pares de divisas mayores
Los Pares de Divisas Mayores tienen los spreads más reducidos. Son:
EUR/USD
Euro/Dólar Estadounidense
GBP/USD
Libra Esterlina/Dólar Estadounidense
USD/JPY
Dólar Estadounidense/Yen Japonés
USD/CHF
Dólar Estadounidense/Franco Suizo
CAD/USD
Dólar Canadiense/Dólar Estadounidense
AUD/USD
Dólar Australiano/Dólar Estadounidense
NZD/USD
Dólar Neozelandés/Dólar Estadounidense
Pares de divisas menores
Luego viene una categoría de Pares de Divisas Menores, también conocidos como pares cruzados (cross-currency pairs). Se les llama así porque no incluyen el dólar estadounidense. Por lo tanto, para convertir una divisa en la otra, el dólar estadounidense tendrá que actuar como una divisa mediadora. Algunos de los pares menores son:
EUR/GBP
Euro/Libra Esterlina
EUR/AUD
Euro/Dólar Australiano
CHF/JPY
Franco Suizo/Yen Japonés
GBP/JPY
Libra Esterlina/Yen Japonés
GBP/CAD
Libra Esterlina/Dólar Canadiense
Pares de divisas exóticos
Las divisas exóticas pueden incluir una divisa mayor junto con una divisa de mercado emergente. Operar con exóticos se considera arriesgado, ya que tienden a tener baja liquidez, spreads más amplios, y las inestabilidades políticas en estos países pueden hacer que estas divisas sean volátiles. Algunos ejemplos son:
USD/HKD
Dólar Estadounidense/Dólar de Hong Kong
AUD/MXN
Dólar Australiano/Peso Mexicano
Posiciones largas o cortas
Cuando usted toma una posición larga en un par de divisas, está comprando la divisa base y vendiendo la divisa de cotización. Los traders hacen esto anticipando que la divisa base se apreciará (subirá) en relación con la divisa de cotización.
Cuando usted toma una posición corta en un par de divisas, está vendiendo la divisa base, esperando que se deprecie (disminuya su precio) en relación con la divisa de cotización en el futuro. Si el precio del par cae, usted puede cerrar su posición a una tasa más baja y obtener ganancias de la diferencia.
Tamaños de lote
Cuando usted decide el tamaño de su posición, un término que escuchará es ‘lote’. Los lotes son tamaños de posición estandarizados para divisas. El mercado Forex le da la flexibilidad de operar de acuerdo con sus medios y perfil de riesgo. El tamaño estándar para 1 lote es de 100.000 unidades de la divisa base. También existen tamaños de minilote y microlote que contienen 10.000 y 1.000 unidades de la divisa base, respectivamente.
¿Qué es la liquidez en el trading de Forex?
La liquidez en el mercado Forex se refiere a la facilidad con la que se puede comprar o vender un par de divisas sin afectar significativamente su tipo de cambio. Cuando usted opera en pares de divisas mayores, hay muchos compradores y vendedores en el mercado.
Los Pares de Divisas Mayores, como el EUR/USD o el USD/JPY, son altamente líquidos debido a la gran cantidad de participantes y la frecuente actividad de trading. Esto garantiza que los traders puedan, por lo general, entrar o salir de posiciones rápidamente y a precios estables.
La liquidez tiende a fluctuar durante las sesiones de trading. Es probable que usted vea actividad significativa durante la superposición de las sesiones de Nueva York y Londres. Los traders a corto plazo a menudo prefieren estos períodos debido a la mayor volatilidad y los mayores movimientos de precios.
Aunque la alta liquidez puede ayudar a reducir el deslizamiento de precios (price slippage) y mantener los spreads ajustados, no elimina la volatilidad. Las noticias importantes, los anuncios de los bancos centrales con respecto a las políticas monetarias o los desarrollos geopolíticos aún pueden causar fuertes oscilaciones de precios, afectando incluso a los pares de divisas más líquidos.
Apalancamiento en el trading de Forex
El apalancamiento es una herramienta financiera que permite a los traders controlar una posición más grande en el mercado con una cantidad de capital relativamente pequeña. Por ejemplo, con una relación de apalancamiento de 1:100, un trader puede entrar en una posición valorada en US$100.000 con solo US$1.000 en su cuenta.
La relación de apalancamiento es proporcionada por el broker de Forex. Los traders deben ver el apalancamiento como una forma de crédito, no capital gratuito. El apalancamiento puede amplificar las ganancias, pero debe tenerse en cuenta que también podría aumentar las pérdidas si los mercados se mueven en contra de la dirección de su operación. Por eso se recomienda a los traders implementar estrategias sólidas de gestión de riesgo al ejecutar sus estrategias de trading.
Si usted ha decidido operar, necesitará abrir una cuenta de margen con un broker regulado. El capital inicial que usted deposita para abrir y mantener posiciones se conoce como margen requerido. Si su nivel de margen cae por debajo del nivel requerido, su broker puede emitir una margin call (llamada de margen): una solicitud para depositar fondos adicionales. Si la margin call no se cumple, el broker puede cerrar sus posiciones para evitar mayores pérdidas.
Una relación de apalancamiento de 1:50 significa un requisito de margen mínimo de 1/50, o 2% del valor total de la operación de su parte. De manera similar, una relación de apalancamiento de 1:100 significa que usted necesita depositar al menos el 1% del valor total de su operación en su cuenta de margen.
Trading de Forex - Preguntas Frecuentes (FAQs)
¿Cuál es la diferencia entre Forex y CFDs?
La principal diferencia entre ambos es que Forex se limita a las divisas, mientras que los Contratos por Diferencia (CFDs) cubren una gama más amplia de clases de activos, incluyendo Acciones, Índices, Materias Primas, Bonos y Criptomonedas.
Descubra más sobre las Similitudes y Diferencias entre Forex y CFDs.
¿Cuál es el mejor momento para operar en Forex?
Esto depende de una serie de factores, incluyendo la divisa que usted desea operar, cualquier limitación de tiempo y las estrategias de trading. Es importante señalar que el mercado Forex es más activo cuando las principales sesiones de trading se superponen.
Para obtener más detalles sobre los horarios de trading de Forex y las divisas más operadas, haga click aquí.
¿Qué plataformas son adecuadas para operar en Forex?
MetaTrader 4 (MT4) es una de las plataformas de trading más populares del mundo. Diseñada específicamente para el trading de Forex, tiene una variedad de características y herramientas que ayudan a proporcionar una experiencia de trading integral. Aquellos que buscan una plataforma más elaborada pueden considerar MetaTrader 5 (MT5), la última actualización de MetaQuotes. Los traders que deseen probar otras opciones de plataforma encontrarán que FP Markets ofrece cTrader y TradingView. Lea Las Mejores Plataformas de Trading de Forex para ayudarle a decidir cuál es la mejor para usted.
¿Qué es el trading algorítmico en Forex?
El trading algorítmico es la operación basada en un algoritmo o un conjunto de programas informáticos que incluyen un conjunto específico de reglas para ejecutar órdenes de mercado, como las órdenes stop-loss. Los Asesores Expertos (EAs) y el software de copy trading como AutoTrade son ejemplos de trading algorítmico.
Aprenda más sobre Trading Algorítmico.
¿Cómo se regula el mercado Forex?
Los organismos y agencias reguladoras financieras internacionales y locales, incluyendo la Junta de Estabilidad Financiera (FSB), la Autoridad Europea de Valores y Mercados (ESMA), la Junta de Servicios Financieros Islámicos (IFSB), la Autoridad de Conducta Financiera (FCA), la Comisión Australiana de Valores e Inversiones (ASIC) y la Comisión de Valores y Bolsa de Chipre (CySEC) establecen estándares prudenciales, regulaciones y principios rectores para la supervisión efectiva y sólida de la industria financiera y el mercado Forex para garantizar la protección del inversor y el desarrollo exitoso del mercado de valores. Un broker de Forex debe cumplir con todos los estándares establecidos bajo las jurisdicciones en las que está registrado o autorizado y debe someterse a auditorías periódicas.
¿Qué factores económicos pueden afectar los tipos de cambio de Forex?
Los tipos de cambio de Forex están influenciados por una amplia gama de factores económicos que reflejan la salud y estabilidad financiera de un país. Estos factores pueden impactar la oferta y la demanda de una divisa, haciendo que su valor suba o baje en el mercado global. Comprender estos impulsores ayuda a los traders a anticipar los movimientos de las divisas y a tomar decisiones informadas.
- Política Monetaria / Política Cambiaria / Tasa de Interés
- Tasa de Inflación / Diferencial de Tasa de Inflación / Crecimiento del Producto Interno Bruto (PIB)
- Riesgos de Deuda Soberana / Pasivos Externos Netos / Flexibilización Cuantitativa (Quantitative Easing)
- Precios del Petróleo / Precios de Materias Primas / Rendimientos de Bonos
- Tasa de Desempleo / Datos del Mercado Inmobiliario / Índice de Manufactura
- Balanza Comercial / Intervención del Mercado / Índice de Confianza del Consumidor
- Turbulencia Geoestratégica / Inestabilidad Geopolítica / Desastres Naturales
¿En qué se diferencia el trading de Forex del trading de Acciones?
El trading de Forex implica el intercambio de una divisa por otra en pares (ej. EUR/USD), aprovechando la alta liquidez y los movimientos de precios. El mercado de trading de Forex está abierto 24 horas al día y puede ser influenciado por diversos factores macroeconómicos, como las decisiones sobre tasas de interés, los datos de inflación y los eventos geopolíticos, entre otros.
En contraste, el trading de acciones consiste en comprar y vender acciones de compañías. Aunque los valores de las acciones de las compañías pueden ser influenciados por los factores macroeconómicos mencionados anteriormente, también pueden ser impactados por factores relacionados con la compañía, como los informes de ganancias, los cambios en la alta gerencia, así como las tendencias de la industria. Los mercados de acciones operan durante horarios establecidos y se consideran menos volátiles que el mercado Forex; sin embargo, esto puede depender de las condiciones del mercado.
